ارز استیبل کوین چیست؟

ارز دیجیتال با ارزش پایدار (Stablecoin)

ارز دیجیتال با ارزش پایدار یا استیبل کوین (به انگلیسی Stablecoin)، کلاس و نوع جدیدی از رمزارزهاست که قصد دارد به کوین‌ها ثبات قیمتی ببخشد.

این نوع از ارزهای دیجیتال، ارزش ثابت و مشخصی دارند و اغلب توسط دارایی‌های ذخیره شده مانند دلار، یورو و… پشتیبانی می‌شوند.ارز استیبل کوین چیست؟

به عبارت دیگر، Stablecoin ها، به ارزهای دیجیتالی گفته می‌شود که ارزش‌شان به ارزهای دولتی گره خورده است.

این روزها توجهات زیادی به سمت ارزهای دیجیتال با ارزش پایدار جلب شده است؛ زیرا هم امنیت و سرعت پرداخت‌های رمزارزها را بالا می‌برند و هم قیمت‌شان نوسانات بسیار کمی دارد.

نکات کلیدی:

• ارزهای دیجیتال با ارزش پایدار، ارزهایی هستند که ارزش‌شان به منبعی خارج از بازار گره خورده است (مثلا دلار آمریکا).
• ارزش استیبل‌کوین‌ها ممکن است به ارزهایی مانند دلار یا کالاهایی خاص مانند طلا گره خورده باشد
• پایداری قیمت استیبل‌کوین‌ها از طریق وثیقه‌گذاری (collateralization) یا از طریق مکانیزم‌های خرید و فروش دارایی مرجع یا مشتقات آن حاصل می‌شود.

استیبل کوین چیست؟

بیت‌کوین در حال حاضر محبوب‌ترین ارز دیجیتال موجود در دنیا است. با این حال نوسانات قیمتی فوق‌العاده زیادی را تجربه می‌کند.

به عنوان مثال قیمت بیت‌کوین در نوامبر سال 2017 میلادی از حدود 6 هزار دلار به نزدیک 20 هزار دلار رسید و تنها در دو ماه در ماه فوریه سال 2018 میلادی قیمت آن یک سوم شده و با 6700 دلار خرید و فروش شد.

این نوع تغییرات قیمتی گاهی در بازار ارزهای دیجیتال دیده می‌شود؛ ولی حتی دیده شده است که در چندین ساعت و چندین دقیقه قیمت یک کوین خاص تا 10 درصد تغییر کرده است.

این نوع نوسان‌های کوتاه و بلند قیمتی در بیت‌کوین و دیگر ارزهای دیجیتال، آن‌ها را برای استفاده روزمره غیرکاربردی کرده است. این در حالی است که یکی از اهداف ساتوشی ناکاموتو از به وجود آوردن بیت‌کوین این بوده است که بیت‌کوین به ارز رایج دنیا تبدیل شده و در هرجایی قابلیت خرج کردن داشته باشد.

یک ارز خوب هم باید به خوبی نقد شده و در هر جایی خرج شود و هم به عنوان راهی برای سرمایه‌گذاری شناخته شود؛ اما ارزهای دیجیتال تنها بخش دوم را پشتیبانی می‌کنند و کمتر کسی پیدا می‌شود که برای مثال بابت خرید از فروشگاه بیت‌کوین پرداخت کند!

قیمت هر ارز باید در یک محدوده معقول باقی بماند و در بلند مدت شما را غافلگیر نکند. کاربران از استفاده از ارزهایی که بر خلاف این موضوع عمل می‌کنند، سر باز می‌زنند؛ زیرا می‌ترسند تنها در چند ساعت قدرت خرید آن‌ها به طور کامل نصف شد و یا از بین برود!

به طور ایده‌آل یک ارز دیجیتال باید قدرت خرید کاربران خودش را حفظ کند و نوسان قیمتی زیادی نداشته باشد. این موضوع باعث می‌شود که کاربران انگیزه‌ای برای خرج کردن کوین‌های خود به دست آورده و تنها به ذخیره‌سازی و سرمایه‌گذاری آن‌ها بسنده نکنند.

ارزهای دیجیتال با ارزش پایدار راه حلی برای اینگونه مشکلات هستند.

دلایل ثبات قیمت

دو دلیل اصلی برای ثبات قیمت ارزهای دولتی، وجود سرمایه پشتیبان و همچنین یک سازمان مرکزی مثل بانک‌ها برای اتخاذ تصمیمات مهم در زمان‌های خاص در بازار است.

از آنجایی که ارزهای فیات (ارزهای دولتی) به دولت‌ها و بانک‌های مرکزی وابسته‌اند و توسط آن‌ها پشتیبانی می‌شوند؛ از نوسانات شدید قیمتی در امان هستند.

حتی اگر گاهی اوضاع از کنترل خارج شده و ثبات قیمتی ارزهای فیات از بین برود؛ سازمان‌های نظارتی وارد عمل شده، عرضه و تقاضا را مدیریت کرده و با ایجاد برخی تصمیمات و اعمال آن‌ها باعث می‌شوند که ثبات به ارز مورد نظر بازگردد.

ارزهای دیجیتال هر دوی این ویژگی‌های کلیدی را ندارند؛ نه سرمایه پشتیبانی برای آن‌ها تعریف شده و نه یک سازمان نظارتی و مرکزی می‌تواند ارزش آن‌ها را کنترل کند.

استیبل کوین‌ها در واقع پلی میان این فاصله خالی بین ارزهای فیات و ارزهای دیجیتال ایجاد کرده است. سه نوع تقسیم‌بندی برای ارزهای دیجیتال با ارزش پایدار وجود دارد که با توجه به مکانیسم و عملکرد آن‌ها در ادامه مقاله در مورد آن‌ها صحبت خواهیم کرد.

استیبل کوین‌های پشتیبانی شده توسط ارزهای دولتی

استیبل‌ کوین‌هایی که پشتوانه‌شان ارزهای دولتی است، همانطور که از اسمش پیداست از ارزهای معمولی و فیات مانند دلار آمریکا برای حفظ ارزش خود استفاده می‌کنند.

نکته مهم اینجاست که ارزهای دیجیتالی که از دارایی‌های پشتیبان و ذخیره مانند طلا، نقره و یا کالاهای با ارزش مثل نفت نیز استفاده می‌کنند در دسته‌بندی اول هستند؛ اما اکثر ارزهای دیجیتال موجود در این بخش از دلار به عنوان سرمایه ذخیره و پشتیبان استفاده می‌کنند.

از معروف‌ترین استیبل‌ کوین‌های پشتیبانی شده توسط ارزهای فیات می‌توان به ارز تتر (USDT) اشاره کرد که ارزشی برابر یک دلار داشته و هیچگاه تغییر نمی‌کند. ارزش این استیبل کوین‌ توسط دلار آمریکا پشتیبانی می‌شود.

استیبل کوین‌های پشتیبانی شده توسط رمزارزها

استیبل کوین‌های پشتیبانی شده توسط رمزارزها توسط یک ارز دیجیتال دیگر پشتیبانی می‌شوند.

نکته مهم اینجاست که آن ارز دیجیتال مورد نظر ممکن است که نوساناتی داشته باشد؛ به همین دلیل از مقادیر بیشتری از ارز دیجیتال برای پشتیبانی آن استیبل‌کوین استفاده می‌شود.

برای مثال ممکن است برای پشتیبانی 1000 دلار استیبل کوین‌ که قصد انتشار داریم، از 2000 ارز استیبل کوین چیست؟ دلار اتریوم استفاده کنیم. استفاده از سبد ارزهای دیجیتال برای ذخیره نیز مرسوم است؛ به این صورت که از چندین نوع رمزارز مختلف برای پشتیبانی یک استیبل‌کوین مورد استفاده قرار می‌گیرد.

استیبل کوین‌های پشتیبانی نشده (الگوریتمیک)

استیبل کوین‌های بدون پشتیبانی از هیچ دارایی ذخیره‌ای استفاده نمی‌کنند و در عوض یک مکانیسم کاری دارند.

این مکانیسم درست مانند عملکرد بانک‌های مرکزی کار می‌کند و با استفاده از آن قیمت یک استیبل کوین ثابت می‌ماند. برای این کار می‌توان از یک قرارداد هوشمند در یک محیط غیرمتمرکز استفاده کرد که قیمت را ثابت نگه دارد.

برای مثال ارز Basecoin، از یک مکانیزم اجماع برای افزایش یا کاهش عرضه توکن براساس نیاز بهره می‌گیرد.

این اصطلاح در واژه‌نامه جامع بورسینس منتشر شده است.

قصد شروع سرمایه‌گذاری در بورس را دارید؟ اولین قدم این است که افتتاح حساب رایگان را در یکی از کارگزاری‌ها انجام دهید:

برای سرمایه‌گذاری و معامله موفق، نیاز به آموزش دارید. خدمات آموزشی زیر از طریق کارگزاری آگاه ارائه می‌شود:

استیبل کوین چیست؟ آشنایی با Stablecoin یا ارز دیجیتال پایدار

ارز دیجیتال باثبات یا استیبل کوین یک نوع کریپتوکارنسی است که نوسان قیمت رمزارزها را ندارد. این نوع از ارزهای دیجیتال راهکاری ساده و امن برای انجام تراکنش‌های مالی هستند. ارزش استیبل کوین به یک دارایی یا کالای پایدار وابسته است و ارزش ای کوین همواره به پشتوانه آن گره خورده است.

هدف از طراحی استیبل کوین

قیمت ارزهای پایدار در طول زمان ثابت و پایدار است. هدف از طراحی ارز دیجیتال با ثبات، مقابله با نوسانات ذاتی کریپتوکارنسی‌ها است. همچنین این ارزهای دیجیتال امکان انتقال ارزان و سریع ارزش را برای کاربران خود فراهم می‌کنند.

کاربرد استیبل کوین‌ها

ارز دیجیتال با ثبات کاربردهای زیادی دارد. به عنوان مثال برای خرید و فروش‌های روزمره به راحتی می‌تواند مورد استفاده قرار بگیرد. یکی دیگر از کاربردهای استیبل کوین‌ها در قراردادهای مالی هوشمند است. قراردادهای هوشمند، یک سری قرارداد خود-اجرا هستند که بعد از گذشت مدت زمان معین و به طور دوره‌ای اجرا می‌شوند. برای اجرا شدن این قراردادهای هوشمند نیاز به مشارکت هیچ شخص ثالث ارز استیبل کوین چیست؟ یا مرجع مرکزی نیست.

ارز دیجیتال با ثبات به این دلیل که سرعت نقل ‌و انتقال مالی را افزایش می‌دهد، یک جایگزین مناسب برای سیستم‌های گردش مالی کند است. از دیگر کاربردهای این ارز دیجیتال می‌توان به پرداخت حقوق کارکنان به‌صورت خودکار و هوشمند و در کسری از ثانیه اشاره کرد. زیرا با کمک استیبل کوین‌ها می‌توان مقادیر قابل توجهی پول را در سراسر دنیا به راحتی به گردش در آورد.

محافظت از دارایی در برابر پول ملی یکی دیگر از کاربردهای مهم استیبل کوین است. این کاربرد برای تریدرهای ایرانی بسیار مناسب است. زیرا نوسانات شدید قیمت ارزهای خارجی مخصوصاً دلار، همواره برای آن‌ها یک تهدید جدی است.

مزایای استیبل کوین

مهم‌ترین مزیت استیبل کوین‌ها هزینه تراکنش کم، معاملات سریع و امن و نوسان قیمت پایین است. فعالان حوزه ارزهای دیجیتال معتقد هستند ارزهای دیجیتال با ثبات به دلیل محافظت از سرمایه در برابر سقوط ارزش ارز ملی و انتقال دارایی‌ها به‌صورت دیجیتالی قابلیت این را دارند که به جای ارزهای فیات مورد استفاده قرار بگیرند. از طرف دیگر درک این سیستم برای اغلب کاربران آسان است و به راحتی می‌توانند با آن کار کنند.

معایب استیبل کوین

ارز پایدار در عین داشتن مزایای بسیار، با برخی از محدودیت‌ها همراه است. برخی از معایب ارز دیجیتال پایدار عبارتند از:

• استیبل کوین متمرکز نیازمند اعتمادسازی نهاد مالی واسط است. نهاد مالی ارز استیبل کوین چیست؟ واسط باید ارز کافی برای ارزش‌گذاری این ارزهای دیجیتال را داشته باشد.
• احتمال نوسان قیمت و افت شدید ارزش این ارزها همواره مطرح است (نباید فراموش کرد که ارز دیجیتال با ثبات نیز یک ارز دیجیتال است و ارزش آن برای همیشه ثابت نخواهد ماند. در گذر زمان این احتمال وجود دارد که با افت شدیدی روبرو شود).

انواع استیبل کوین‌ها

۱- استیبل کوین با پشتوانه فیات

استیبل کوین با پشتوانه فیات در واقع یک ارز دیجیتال است که پشتوانه آن دلار، یورو یا سایر واحدهای پولی رایج کشورهای دنیا است. با توجه به این که دولت از ارز فیزیکی حمایت می‌کند، کاربران برای استفاده از این نوع از ارز دیجیتال تمایل بیشتری از خود نشان می‌دهند.

ارز دیجیتال تتر (Tether) یکی از محبوب‌ترین استیبل کوین‌ها با پشتوانه دلار است. در کنار تتر برخی از شناخته شده‌ترین ارزهای باثبات با پشتوانه فیات عبارتند از: USD، EUR، CHF،GBP و JPY و غیره. در این نوع استیبل کوین‌ها، یک دلار استیبل کوین معادل یک دلار ارز فیزیکی است.

به عبارت دیگر، به ازای هر یک واحد از رمزارز باید به همان اندازه پول موردنظر نیز به عنوان پشتوانه در نظر گرفته شود. استیبل کوین‌ با پشتوانه ارز فیزیکی یک گزینه مناسب برای کاربرانی است که به تازگی وارد بازار ارزهای دیجیتال شده‌اند و آمادگی پذیرش ریسک بالایی را ندارند. زیرا به دلیل آن که پشتوانه این نوع از ارزهای دیجیتال دولت و اقتصاد یک کشور است، قیمت‌ها به طور قابل توجهی نوسان نمی‌کنند.

در کنار تمام مزایای استیبل‌کوین با پشتوانه فیات، نباید فراموش کرد که این نوع از ارز دیجیتال باید به عملکرد نهاد مرکزی اعتماد کند و به دلیل ساختار متمرکز مستعد ورشکستگی نهاد مرکزی، رکود اقتصادی و سایر ریسک‌ها است.

روش انجام تراکنش

تراکنش آسان یکی از مهم‌ترین ویژگی‌های ارزهای دیجیتال پایدار با پشتوانه فیات است. حتی می‌توان گفت تراکنش این نوع از رمزارزها مشابه با پول فیزیکی است. برای تهیه این ارز دیجیتال کافی است که کاربران از خدمات شرکت‌های صادر کننده آن که اغلب نهادهای مالی بزرگ هستند، بهره‌مند شوند. بعد از آن کاربر برای خرید و فروش می‌تواند از پلتفرم‌های مناسب استفاده کند. نحوه انجام تراکنش این رده از استیبل کوین‌ها بسیار ساده و دقیقاً مشابه با پول فیزیکی است.

برای این کار کاربران بایستی اقدام به تهیه استیبل کوین با نسبت ۱ به ۱ از اداره و شرکت صادر کننده آن نمایند. شرکت‌های ارائه‌دهنده این خدمات معمولاً نهادهای مالی کشورهای بزرگ هستند.

برای نقل‌ و انتقال در این سیستم، باید به این شرکت‌ها اعتماد داشته باشید و از وجود منابع مالی آن‌ها با خبر باشید.

۲- استیبل کوین با پشتوانه کالا

پشتوانه این نوع از ارزهای دیجیتال پایدار، کالای با ارزش است. کالاهایی مانند طلا، یاقوت، الماس و یا هر ارز استیبل کوین چیست؟ چیز دیگری که قابل‌تبدیل شدن به پول هستند و ارزش خود را در طول زمان به خوبی حفظ می‌کنند. این کالاها نزد متولیان این ارزها ذخیره می‌شوند. عملکرد این استیبل کوین‌ها به این صورت است که هر کوین، نشان دهنده مقداری مشخص از یک کالای با ارزش است. برای مثال هر توکن ارز دیجیتال با پشتوانه طلا برابر با ارزش یک گرم طلا خواهد بود.

برخی از شناخته شده‌ترین استیبل کوین‌های با پشتوانه طلا عبارتند از: تتر گلد (Tether Gold)، پکس گلد (Pax Gold) و دیجیکس گلد (Digix Gold). هر چند استیبل کوین با پشتوانه کالا طرفداران کمتری نسبت به استیبل کوین با پشتوانه کالا دارد اما از آن جایی که پشتوانه آن دارایی‌های واقعی و ملموس است، یک گزینه مناسب برای سرمایه گذاری به شمار می‌رود.

از طرف دیگر، استیبل کوین‌هایی با پشتوانه فلزات گرانبها مانند طلا این امکان را برای کاربران خود فراهم می‌کنند که به صورت دیجیتالی در یک دارایی پر ارزش مانند طلا سرمایه‌گذاری کنند. مهم‌ترین مزیت این روش رها ارز استیبل کوین چیست؟ شدن از دشواری‌های مربوط به نگهداری فیزیکی کالاهای با ارزش است.

روش انجام تراکنش

اگر چه برخی از افراد به اشتباه فکر می‌کنند که تراکنش در استیبل کوین‌هایی با پشتوانه کالا بسیار پیچیده است اما باید بگوییم که تراکنش این نوع از استیبل کوین‌ها به سادگی امکان‌پذیر است. برای تهیه این نوع ارز دیجیتال کاربر باید از طریق پلتفرم‌های رایج نسبت به خرید کالای با ارزش مانند طلا با پول فیزیکی اقدام کند. سپس شرکت واسط در ازای گرفتن آن کالا از کاربر، به او استیبل کوین می‌دهد.

در نهایت بعد از آن که توکن توسط واسط مالی وارد شبکه داد و ستد شد، کاربر امکان انجام معاملات خود را خواهد داشت. شاید با شنیدن پیچیدگی انجام تراکنش در استیبل کوین‌های با پشتوانه طلا و سایر کالاها از این نوع از استیبل کوین‌ها فراری شوید.

در این سیستم، کاربر ابتدا باید با ورود به پلتفرم‌های داد و ستد، برای خرید طلا با پول فیزیکی اقدام کند. طلای خریداری شده را شرکت واسط برداشته و به جای آن استیبل کوین در اختیار کاربر قرار می‌دهد. سپس توکن‌های هوشمند صادر شده از جانب واسطه مالی وارد شبکه داد و ستد شده و امکان معامله با آن‌ها میسر خواهد شد.

۳- استیبل کوین با پشتوانه رمزارز

استیبل کوین‌هایی با پشتوانه رمزارز همان طور که از نام آن مشخص است توسط سایر ارزهای دیجیتال پشتیبانی می‌شوند. البته معمولاً پشتوانه این نوع از ارزهای باثبات تنها یک ارز نیست، بلکه توسط مجموعه‌ایی از ارزهای دیجیتال پشتیبانی می‌شوند. زیرا در این شرایط ریسک نوسان قیمت ارزهای دیجیتال توزیع می‌شود و احتمال ضررهای هنگفت کاهش پیدا می‌کند.

توجه به این نکته حائز اهمیت است که تمام رمزارزها قابلیت پشتوانه شدن برای سایر ارزهای دیجیتال را ندارند. بلکه باید مانند بیت کوین و اتریوم از سرمایه بازار مناسبی برخوردار باشند. عدم تمرکز و قابلیت نقد شوندگی بالا از مهم‌ترین ویژگی‌های ارز دیجیتال با ثبات با پشتوانه رمزارز است.

از طرف دیگر برای کنترل تراکنش‌ها نیاز به حسابرسی بیرونی نیست. از شناخته شده‌ترین ارزهای باثبات با پشتوانه رمزارز می‌توان به استیبل کوین مخصوص پلتفرم میکردائو به نام دای (DAI) اشاره کرد. ارز دیجیتال اتر (ETH)، بت (BAT)، لینک (Link) و چند ارز دیجیتال دیگر پشتوانه ارز دیجیتال دای هستند.

کاربرانی که تصمیم دارند روی این ارزهای دیجیتال سرمایه‌گذاری کنند، باید به این نکته توجه داشته باشند که اگر ارزش رمزارز پشتوانه به زیر یک آستانه مشخص برسد، این احتمال انحلال آنی این پشتوانه وجود دارد.

روش انجام تراکنش

سیستم تراکنش این نوع از ارزهای دیجیتال با ثبات نسبتاً ساده‌ است. کاربر به ذخیره کریپتوکارنسی‌های موردنظر خود در پلتفرم‌های موجود اقدام می‌کند و سپس به نسبت آن استیبل کوین دریافت می‌کند. بعد از ذخیره، بدون آن که نیاز به هیچ شرکت واسطی باشد، کوین‌ها به صورت خودکار به کیف پول الکترونیکی کاربر انتقال داده می‌شوند.

۴- استیبل کوین بدون پشتوانه

این دسته از استیبل کوین‌ها هیچ پشتوانه‌ای ندارند و عملکردی مشابه بانک مرکزی دارند. ثبات قیمت استیبل کوین‌های بدون پشتوانه توسط الگوریتم‌های پیچیده و کدهای موجود در قرارداد هوشمندشان تأمین می‌شود. مهم‌ترین ویژگی این نوع از ارزهای دیجیتال، تمرکززدایی است و چرخه عرضه و تقاضا از الگوهای رفتاری کاربران تاثیر نمی‌گیرد.

به بیانی ساده‌تر، کاربران نمی‌توانند هیچ گونه تاثیری در قیمت استیبل کوین بدون پشتوانه داشته باشند. از دیگر ویژگی‌های این نوع ارز دیجیتال می‌توان به عدم نیاز به وثیقه اشاره کرد. کاربران بدون نیاز به هیچ گونه وثیقه‌ایی می‌توانند استیبل کوین جدید ایجاد کنند. زیرا همانطور که اشاره کردیم، ارز دیجیتال بدون پشتوانه تنها از طریق یک الگوریتم ایجاد و تنها توسط آن از بین می‌رود. اما نباید فراموش کرد که این نوع از ارزهای دیجیتال با ثبات یک سیستم مبتنی بر قانون با منطق پیچیده‌ هستند.

روش انجام تراکنش

فرایند کار با استیبل کوین‌های بدون پشتوانه برخلاف باور عمومی راحت است. کاربر برای تهیه کوین در سیستم درخواست می‌دهد و بعد از آن کوین‌های خود را دریافت می‌کند. این اتفاق در بازه زمانی بسیار کوتاهی اتفاق می‌افتد تا از فشار تقاضا برای نوسان قیمت جلوگیری شود. در نهایت امکان داد و ستد در شبکه برای کاربر فراهم خواهد شد.

کسب درآمد از استیبل ارز استیبل کوین چیست؟ کوین‌ها

در اخسال‎‌هاییر افراد زیادی با هدف کسب درآمد وارد دنیای ارزهای دیجیتال می‌شوند. اما در اغلب موارد نه تنها سود نمی‌کنند، بلکه متحمل ضررهای بسیار زیادی هم می‌شوند. زیرا بدون آن که با روش‌های کسب درآمد از ارزهای دیجیتال به خوبی آشنا باشند، وارد این بازار شده‌اند.

کسب درآمد از استیبل کوین‌ها نیز مشابه با سایر ارزهای دیجیتال نیازمند صرف زمان زیادی است. بنابراین اگر قصد دارید که از طریق استیبل کوین‌ها درآمد کسب کنید، باید صبور باشید. در ادامه به برخی از روش‌های کسب درآمد از ارز دیجیتال با ثبات اشاره می‌کنیم.

1) خرید و فروش استیبل کوین

اولین راه کسب سود، خرید و فروش مستقیم استیبل کوین در پلتفرم‌های معاملاتی است (مانند خرید و فروش تتر). در این روش کاربران به دنبال کسب سود از نوسانات قیمتی استیبل کوین‌ها هستند. البته با توجه به این که نوسان‌های ایجاد شده در قیمت تتر کم است، باید دید بلند مدت نسبت به خرید و فروش‌های خود داشته باشند.

2) استخراج استیبل کوین

دومین روش کسب درآمد از طریق استیبل کوین، استخراج آن است. کاربران در سراسر جهان می‌توانند از طریق فرآیندی به نام استخراج، استیبل کوین به دست آورند. میزان کوین‌های منتشر شده در هر سال توسط مجموعه‌ای از الگوریتم‌های ریاضی شناخته شده عمومی کنترل می‌شود.

همچنین استیبل‌ کوین‌ها می‌توانند یک گزینه مناسب برای سرمایه‌گذاری باشند. بر خلاف دلار و طلا این ارزهای دیجیتال ریسک‌های نگهداری و فروش ندارند و امکان ذخیره‌سازی امن برای شما فراهم است.

تتر محبوب‌ترین استیبل کوین در بازار رمزارزها

ارز دیجیتال تتر بدون شک مشهورترین استیبل کوین در دنیای رمزارزها است. این ارز دیجیتال توسط ارزهای فیات پشتیبانی می‌شود و به همین دلیل نوسان قیمت سایر ارزها را ندارد. قیمت تتر معادل با یک دلار آمریکا است، البته ممکن است گاهی اوقات نوسانات ناچیزی به دلیل عرضه و تقاضای این رمزارز در قیمت آن اتفاق بیافتد. انتقال آسان، سریع و ارزان پول و حفظ ارزش سرمایه در برابر نوسانات بازار رمزارزها، از مهم‌ترین کاربردهای تتر است.

صحبت پایانی

همانطور که ارزهای دیجیتال در مراحل ابتدایی پیشرفت خود قرار دارند، استیبل کوین‌ها نیز هنوز در حال رشد و کامل شدن هستند. واقعیت این است که حوزه بلاکچین همواره با تغییر و تحولات زیادی همراه بوده است و پیش ‌بینیِ آینده تقریباً غیرممکن است.

هر چند بعید به نظر می‌رسد که استیبل کوین‌ها بازار ارزهای دیجیتال را تصاحب کنند اما از آن جایی که به عنوان ارز استیبل کوین چیست؟ یک ابزار برای سرمایه‌گذاری با ریسک پایین به شمار می‌روند، قطعا آینده روشنی خواهند داشت. افرادی که به دنبال کسب سود از طریق استیبل کوین هستند، بهتر است به سراغ ارزهای دیجیتال معتبر مانند تتر بروند.

احتمال رشد قیمت بیت کوین در ماه اکتبر با توجه به چرخه تاریخی آن

داده های قیمتی بیت کوین در این ماه نشان می دهد که این رمزارز پیرو همان روند قیمتی است که در دهه گذشته نیز آن را دنبال کرده است. به طور معمول قیمت بیت کوین همیشه در ماه سپتامبر (شهریور) نزولی بوده و امسال هم تفاوتی با سال های گذشته ندارد. 3303 روز پیش، قیمت بیت کوین از 240 دلار در هر واحد به 138 دلار در هر واحد بیت کوین در 1 سپتامبر 2013 (10 شهریور 1392) کاهش یافته بود. قیمت بیت کوین در سپتامبر 2014 (شهریور 1393) نیز در وضعیت قرمزی قرار داشت، بطوریکه بیت کوین آن ماه را با قیمت 482.28 دلار در هر واحد آغاز کرد، ولی ارزش بیت کوین در آخر ماه با 21.79 درصد کاهش به 377.18 دلار در هر واحد رسیده بود.

به طور مشابه در سال 2015 (1394)، ارزش بیت کوین در اوایل سپتامبر نسبت به اواخر آن بالاتر بود. در سال 2016 نیز، ارزش بیت کوین در سپتامبر 1.41 درصد کاهش یافت و در سپتامبر 2017، قیمت بیت کوین در آن ماه در بازه زمانی 30 روزه، 19.64 درصد کاهش یافته بود. از ابتدای سپتامبر 2018 تا پایان ماه، ارزش دلاری بیت کوین 8.89 درصد کاهش یافت. در سپتامبر 2019، بیت کوین در طول ماه تقریباً 16.94 درصد از ارزش خود را از دست داد. اما سپتامبر 2020 بر خلاف چندین سپتامبر قبلی، ماه مناسبی برای بیت کوین بود، زیرا در حالت صعودی باقی ماند و 4.81 درصد در برابر دلار آمریکا در آن زمان افزایش یافته بود.

با تمامی این اوصاف، در سال گذشته بعد از اینکه بیت کوین یک روند نزولی در ماه سپتامبر داشت، ولی بعد از آن و در ماه اکتبر (مهر) دوباره روند صعودی برای بیت کوین شروع شد و توانست سقف قیمتی جدیدی را ثبت کند. از این رو با توجه به چرخه های قبلی قیمت، میتوان انتظار رشد قیمت بیت کوین را در ماه اکتبر پیش رو داشت.

این مطلب صرفاً ترجمه از منبع ذکر شده بوده و مسئولیت آن با آکادمی هلاکوئی نمی‌باشد.

همه چیز درباره استیبل کوین

استیبل کوین نوع جدیدی از ارز دیجیتال محسوب می‌شود که اغلب ارزشش به دارایی‌های دیگر وابسته است. ارزش این کوین‌ها را می‌توان به ارزهای فیاتی مانند دلار ایالات متحده، سایر ارزهای رمزنگاری شده، فلزات گرانبها یا ترکیبی از این سه نوع دارایی وابسته دانست. به نظر می‌رسد در حال حاضر ارزهای فیات محبوب‌ترین گزینه در بازار برای ارزش‌گذاری بر روی استیبل کوین‌ها هستند. این به این معنی است که هر یک واحد استیبل کوین برابر با 1 دلار است.

استیبل کوین‌ها برای مقابله با نوسانات ذاتی در قیمت ارزهای دیجیتال طراحی شده‌اند. آنها به طور معمول از دیگر دارایی‌ها به عنوان وثیقه استفاده می‌کنند. این به این معنی است که تعداد کل استیبل کوین‌های در گردش برابر است با تعداد کل دارایی‌هایی که به عنوان وثیقه برای این ارز تعریف شده‌اند. به عبارت ساده‌تر اگر 500000 کوین با ارزش دلار در گردش باشد، حداقل 500000 دلار در یک بانک خاص بلوکه شده است.

با توجه به اینکه بیتکوین دچار فراز و نشیب‌های ناگهانی می‌شود، طرفداران استیبل کوین معتقدند که این نوع ارز کمک می‌کند تا شک و تردید در مورد نرخ تبدیل از بین رفته و استفاده از ارزهای رمزنگاری شده برای خرید کالا و دریافت خدمات عملی‌تر شود. برخی از شناخته شده‌ترین استیبل کوین‌های موجود در بازار عبارتند از:

• تتر (USDT)
• تتر USD
• دلار جمینی (GUSD)
• USDC

تقاضا برای خرید چنین کوین‌هایی روز به روز در حال افزایش است. در ماه دسامبر Cointelegraph ادعا کرد که چهار استیبل کوین اصلی بازار در طی سه ماه توانستند 5 میلیارد دلار معاملات زنجیره‌ای داشته باشند.

استیبل کوین چیست؟

امروزه 180 ارز مختلف در سراسر جهان وجود دارد که توسط سازمان ملل به رسمیت شناخته شده‌اند. از دلار آمریکا گرفته تا یورو اروپا و ین ژاپن همگی از جمله ارزهای رسمی در جهان هستند. در اقتصاد جهانی، این ارزها اغلب برای خرید کالاها و خدمات استفاده می‌شوند. اما با وجود تورم، نوسان نرخ ارز و سایر عوامل، ارزش بیشتر این ارزها به صورت روزانه در معرض ارز استیبل کوین چیست؟ تغییرات بسیار اندکی است.

استیبل کوین‌ها نوعی پول دیجیتال هستند که با هدف تقلید از ارزهای سنتی و پایدار روانه بازار شده‌اند. به طور کلی استیبل کوین یک نوع رمز ارز است که ارزش آن به یک دارایی دیگر متکی است. ارزش استیبل کوین‌های مختلف ممکن است با دارایی‌های متفاوتی سنجیده شود. اما بسیاری از استیبل ارز استیبل کوین چیست؟ کوین‌ها با ارزهای فیاتی مانند دلار و یورو و با نسبتی 1 به 1 ارزش‌گذاری می‌شوند. این ارزها به سادگی قابل تبدیل به یکدیگر هستند. فلزات گرانبها مانند طلا، نفت و یا حتی ارزهای دیجیتال دیگر از جمله دارایی‌هایی هستند که استیبل کوین‌ها می‌توانند از آنها به عنوان حامی و وثیقه استفاده کنند.

این ارزها چگونه کار می‌کنند؟

همانطور که از نام این محصول پیداست؛ استیبل کوین‌ها به گونه‌ای طراحی شده‌اند که در طول زمان قیمتشان ثابت بماند.

چند راه مختلف برای دستیابی به این هدف وجود دارد. بدون استیبل کوین، ایجاد اوراق بهادار با استفاده از دارایی‌ها رمزنگاری شده به عنوان وثیقه، می‌تواند خطرناک باشد. زیرا دارایی‌هایی که شرایط استیبل کوین‌ها را ندارند می‌توانند در مدت کوتاهی بی ارزش شوند. به همین ترتیب تصور کنید که اگر قیمت‌ها به طور غیر منتظره‌ای سقوط کنند دستمزد دریافتی در این بازار به شدت کم شده و قدرت خرید پایین می‌آید.

در روش اول استیبل کوین‌ها توسط ارزهای فیات پشتیبانی می‌شوند. به این ترتیب برای تولید هر 1 واحد استیبل کوین باید 1 دلار به عنوان وثیقه نزد یک متولی مرکزی مانند بانک نگهداری شود. در تئوری این روش باعث می‌شود که شما بتوانید بدون هزینه اضافه استیبل کوین‌ها را به دلار تبدیل کنید.

خوب حالا سوال اینجاست که آیا این نوع حمایت می‌تواند مانع از نوسانات قیمت در استیبل کوین‌ها شود؟ آیا این روش کاملا از نوسانات قیمت جلوگیری می‌کند؟ این روش می‌تواند به کنترل قیمت کمک کند. زیرا ذخایر رمزنگاری شده تأثیر نوسانات را جذب می‌کنند. اما نکته منفی این است که برای رهایی از این مشکل نیاز به سرمایه هنگفتی داریم که باید در حساب‌های بانکی یا به شکل دیگر دارایی‌ها بلوکه شوند.

البته استیبل کوین غیر وثیقه‌ای نیز وجود دارد. در این نوع دارایی‌ها قراردادهای هوشمند نقشی مانند بانک‌ها ندارند. آنها بر روی عرضه و تقاضا کوی‌ ها در گردش نظارت دارند. به این ترتیب هر زمان که قیمت کوین‌ها رو به افزایش می‌رود، عرضه را زیاد کرده و باعث می‌شوند قیمت ثابت بماند. هدف نهایی این است که قیمت‌ها مطابق با یک دارایی قابل فروش مانند دلار آمریکا باشد.

مهم نیست که از چه روشی استفاده می‌شود. بلکه نکته مهم این است که ثبات باید یکی از ویژگی غیرقابل تفکیک این ارزها باشد.

همه چیز درباره استیبل کوین

چرا این ارزها تا این حد محبوب شده‌اند؟

پاسخ کلی این سوال این است که استیبل کوین‌ها عدم اطمینان مصرف‌کنندگان را از بین می‌برند. مخصوصاً در مورد تبدیل ارزها به یکدیگر. آنها نوعی ارز قابل پیش‌بینی هستند. به همین دلیل بسیاری از کشورها در تلاشند تا استیبل کوینی بر مبنای ارز ملی خود تولید کنند. به عنوان مثال ونزوئلا برای مقابله با تورم و بی ثباتی سیاسی در کشور، تصمیم به راه‌اندازی رمز ارزی ملی گرفته است.

استیبل کوین‌ها مکانی امن برای ذخیره دارایی‌ها در بازار ارزهای دیجیتال هستند. مصرف‌کنندگان می‌توانند به سرعت و به آسانی این ارزهای را به ارزهای فیات تبدیل کنند. از طرفی تبدیل استیبل کوین به ارز فیات بسیار ارزان‌تر از تبدیل سایر ارزهای دیجیتال به ارز فیات است.

بخشی از محبوبیت روز افزون این ارزها به توجه جامعه جهانی باز می‌گردد. به تازگی اعلام شد که OKEx، ششمین بورس بزرگ جهان در نظر دارد استیبل کوین مخصوص به خود را راه‌اندازی کند و Binance نیز که بزرگترین صرافی ارزهای دیجیتال در جهان محسوب می‌شود، به شدت در حال گسترش دامنه فعالیت خود در این زمینه است.

آیا استیبل کوین‌ها بدون حاشیه هستند؟

تتر که یکی از مشهورترین استیبل کوین‌های جهان است، چندین بار در سال‌های اخیر به دلایل مختلف جنجال ایجاد کرده است. یک تحقیق که توسط دانشگاهیان انجام شده نشان می‌دهد که این کوین در دستکاری قیمت دارایی‌های دیجیتال و رونق این بازار در سال 2017 نقش داشته است به طوری که محققان حتی ادعا کردند که نیمی از نوسان قیمت بیتکوین در دسامبر همان سال مربوط به استیبل کوین‌ها بوده است.

منتقدان این نوع ارزها معتقدند که وجود استیبل کوین پتانسیل ارزهای رمزنگاری شده عادی را که سالهاست برای توسعه اقتصادی خود تلاش می‌کنند، تضعیف خواهد کرد. گرچه به نظر می‌رسد که استیبل کوین‌ها پناهگاه امنی برای مصرف‌کنندگان دارایی‌های رمزنگاری شده باشند، اما معامله در این بازار سود اقتصادی کمی دارد و بعید به نظر می‌رسد که جهش ناگهانی داشته باشد.

آیا استیبل کوین‌ها می‌توانند به عدم‌تمرکز واقعی برسند؟

برخی از فعالان بازار بر این باورند که این ارزها می‌توانند با مسئله عدم‌تمرکز به مصالحه برسند. برخی از طرفداران استیبل کوین‌ها نگران این هستند که وابستگی شدید و مستقیم این ارزها به دلار آمریکا در نهایت این ارزها را مجبور به اطاعت از یک سیستم بانکی مستقر در ایالات متحده کند. این وابستگی بدان معناست که این ارزها باید برای ادامه حیات خود به یک زیرساخت متمرکز اعتماد کنند. این ویژگی دقیقا دلیلی است که ارزهای دیجیتال با هدف حذف آن خلق شدند. ارزهای دیجیتال سالهاست که در پی ایجاد عدم‌تمرکز هستند.

با این وجود، افزایش تعداد پروژه‌هایی که در پی راه‌اندازی استیبل کوین‌های جدید هستند و افزایش حجم معاملات در این بازار می‌توان گفت که استیبل کوین‌ها به بخشی از صنعت ارزهای دیجیتال تبدیل شده‌اند و طی چند سال آینده نیز به رشد خود ارز استیبل کوین چیست؟ ادامه می‌دهند. بدون شک به مرور زمان کاربردهایی جدیدی برای این نوع ارز کشف می‌شود و همین موضوع می‌تواند به طور بالقوه مشتریانی که تا کنون تمایلی به استفاده از ارزهای مجازی نداشته‌اند را وسوسه کند.

آیا شبکه تتر امنیت مورد نیاز را دارد؟

تتر (USDT)، به عنوان سومین ارز برتر بازار کریپتوکارنسی، از محبوبیت فراوانی در بین سرمایه گذاران برخوردار است. مهم‌ترین ویژگی ادعایی تتر، به عنوان یک استیبل کوین، پیوند آن به دلار آمریکا (USD) است. مبادله، پوشش ریسک، و تراکنش‌های بدون واسطه و کم هزینه بر روی شبکه‌های مختلف بلاک چین، از کاربردهای این کریپتو محبوب به حساب می‌آید. با تمام این اوصاف، جنجال‌های نیز پیرامون این شبکه وجود دارد که گاهی ته دل سرمایه گذاران را خالی می‌کند. در این مطلب کاربردها، جنجال‌ها و نوع امنیت شبکه را بررسی می‌کنیم. ما را تا پایان همراهی کنید.

آیا تتر (USDT) یک استیبل کوین است؟

تتر، به نسلی از ارزهای دیجیتال متعلق است که به سرعت در حال رشد هستند و به استیبل کوین‌ها شناخته می‌شوند. استیبل کوین‌ها، هدفشان ثابت نگه داشتن قیمت توکن‌های‌شان بوده و معمولاً ارزش آنها به قیمت یک دارایی واقعی مانند ارزهای فیات یا فلزات گرانبها گره خورده است. ارزش پایدار، استفاده از استیبل کوین‌ها را به عنوان یک ابزار مبادله سنتی مانند پول معمولی را ترویج می‌کند. محبوبیت خرید تتر و دیگر استیبل کوین‌ها، به دلیل کارایی استفاده از آنها به عنوان وثیقه، توسط پروتکل‌های وام دهی و سرمایه گذاری غیر متمرکز مالی (DeFi) است.

اتصال تتر به یک ارز سنتی مانند دلار آمریکا (USD)، که اغلب توسط ذخایر وثیقه‌ای (Collateral reserves) تشکیل شده از ارز تثبیت شده است، پشتیبانی می‌شود. به همین دلیل است که استیبل کوین‌هایی مانند تتر و توکن آن USDT، کمتر در معرض نوسانات قیمتی مشابه در بازار ارزهای دیجیتال مانند بیت کوین (Bitcoin)، قرار می‌گیرند.

تتر (USDT) چیست و چه کاربردهایی دارد؟

ارز دیجیتال تتر اولین استیبل کوین معرفی شده به بازار ارزهای دیجیتال است. هدف اصلی این شبکه، خرید تتر و استفاده از آن به منظور رسیدن به نقدینگی ثابت و دور ماندن از نوسانات شدید و غیر قابل پیش بینی قیمت‌ها است. تتر، در ابتدا مبتنی بر بلاک چین بیت کوین بود و در حال حاضر از پروتکل‌های Omni و Liquid بیت کوین و بلاک چین‌های اتریوم (Ethereum)، ایاس (EOS)، ترون (TRON)، شبکه OMG، الگوراند (Algorand)، سولانا (Solana) و بیت کوین کش (SLP) پشتیبانی می‌کند.

تتر، متعلق به شرکتی ثبت شده در هنگ کنگ و مالک صرافی بیت فینکس (BitFinex)، با نام آی فینکس (iFinex) است. شبکه Tether، در جولای ۲۰۱۴ با نام Realcoin و توسط براک پیرس (Brock Pierce)، ریو کالینز (Reeve Collins) و کریگ سلرز (Craig Sellars) راه اندازی شد. در نوامبر همان سال، به تتر (Tether) تغییر نام داد و از فوریه ۲۰۱۵ نیز تجارت خود را آغاز کرد.

ارزش تتر، به ارزش ۱.۰۰ دلار آمریکا (USD) و به پشتوانه ۱.۰۰ دلار در ذخایر فیزیکی این شبکه پیوند خورده است. در واقع، این شبکه ادعای حفظ قیمت USDT به نسبت ۱ به ۱ با دلار آمریکا را دارد. از این ارز برای وام دهی غیر متمرکز، خرید NFT، شرکت در ICOها و غیره استفاده می‌شود. تتر ERC-20 بر بستر شبکه اتریوم و تتر TRC-20 نیز بر بستر شبکه ترون فعالیت دارد و خرید USDT و معامله آن در بسیاری از صرافی‌های معتبر در دسترس است.

اتهامات وارد به شبکه تتر چیست؟

با وجود محبوبیت و کاربردهای بسیار شبکه تتر، اتهامات و جنجال‌هایی نیز پیرامون این ارز دیجیتال وجود دارد. ابهامات در زمینه نقدینگی و کافی بودن ذخایر پوشش تعداد توکن‌های در گردش، این شبکه را با چالش‌هایی روبرو کرده است. عدم شفافیت در نوع پشتیبانی ذخایر و دلار آمریکا، از اتهاماتی است که افرادی مانند آدام کارلتون (Adam Carlton) به عنوان مدیرعامل کیف پول پینک پاندا (Pink Panda) و جیمز پوترا (James Putra) به عنوان معاون استراتژی محصول در TradeStation Crypto، به این شبکه وارد کرده‌اند. آنها معتقدند که ذخایر واقعی USDT به طور شفاف مشخص نیستند و واضح است که به طور کامل توسط دلار آمریکا پشتیبانی نمی‌شوند.

شبکه تتر چگونه ایمن می‌شود؟

ابهامات شبکه تتر، بیشتر به پشت صحنه این شرکت ارتباط دارد و نمی‌توان به پروتکل تامین امنیت این شبکه ایرادات زیادی وارد کرد. ارز USDT یک توکن لایه دوم است که بلاک چین اختصاصی ندارد و بر بستر سایر بلاک چین‌ها مانند بیت کوین (Bitcoin)، اتریوم (Ethereum)، ترون (TRON)، الگوراند (Algorand)، ایاس (EOS)، سولانا (Solana) و بیت کوین کش (SLP) و شبکه OMG فعالیت می‌کند و توسط الگوریتم هش مربوط به این پلتفرم‍‌ها ایمن می‌شود.

تمامی قراردادهای هوشمند تتر، در این شبکه‌ها میزبانی می‌شوند. امنیت پایه شبکه Tether توسط گره‌ها و ماینرهایی که این شبکه‌ها را از طریق اجماع اثبات کار (PoW) و اجماع اثبات سهام (PoS) ایمن می‌کنند، کنترل می‌شود. این پروتکل‌ها، با ممیزی‌های منظم تمامی کدها را به روز، ایمن و مطابق با چارچوب و مقررات فعلی نگه می‌دارند. شبکه تتر نیز مطابقت USDT با هر شبکه را تضمین می‌کند.

کلام پایانی

تتر، یکی از محبوب‌ترین استیبل کوین‌ها در بازار کریپتو کارنسی است و نقدینگی برای تراکنش‌های با ارزش میلیون‌ها دلار را در روز فراهم می‌کند. با وجود تمام شایعات و بحث و جدل‌های اطراف آن، ارز USDT به عنوان پناهگاهی امن برای کاربران در این بازار پر نوسان، عمل می‌کند. با توجه به پایداری قیمت تتر، معامله آن همچنان توسط میلیون‌ها کاربر برای تامین مالی غیر متمرکز، انجام می‌شود.